Cencosud reestructura deuda de The Fresh Market por US$ 600 millones y extiende plazo hasta 2030

El grupo Cencosud consiguió un importante alivio financiero en Estados Unidos al lograr que su filial The Fresh Market (TFM) reestructurara la deuda de casi US$ 600 millones que arrastraba desde antes de su adquisición. Según informó Diario Financiero este viernes 22 de agosto, la cadena norteamericana alcanzó un acuerdo con ocho bancos sindicados —liderados por JPMorgan Chase Bank N.A.— para extender el vencimiento de su préstamo hasta 2030, bajo la modalidad “bullet”, lo que implica un único pago al final del plazo.

De acuerdo con lo publicado, este cambio evita que TFM comenzara a amortizar el crédito en julio de 2025, con vencimiento original en 2027. El contrato de reestructuración, firmado el 30 de mayo de 2025, incluyó además un ligero aumento del monto nominal de la deuda, en torno a US$ 3 millones, manteniendo el total en US$ 600 millones.

Fuentes citadas por el medio explicaron que esta reestructuración permitirá a Cencosud contar con mayor holgura financiera entre 2025 y 2027, liberando recursos para inversiones estratégicas en el mercado estadounidense y, al mismo tiempo, reduciendo el costo financiero gracias a condiciones más favorables que las del préstamo original. El respaldo de ocho bancos de primer nivel también refuerza la confianza del sistema financiero en los planes de expansión de la compañía chilena en ese país.

La operación de The Fresh Market, que fue adquirida en 2022 por Cencosud con un 67% de participación, se ha convertido en uno de los pilares internacionales del holding. Actualmente cuenta con 172 tiendas, principalmente en Florida, Carolina del Norte y Carolina del Sur, aunque en los últimos meses ha comenzado a crecer en otras ciudades como Chicago y Connecticut, donde impulsa un formato de supermercado con experiencias gastronómicas y un posicionamiento premium.

En lo financiero, los resultados también respaldan la decisión. Según los estados presentados, TFM alcanzó a junio ventas por US$ 2.200 millones, con un crecimiento de 9% en el segundo trimestre, el mayor desde que pasó a manos de Cencosud. Con estas cifras, la filial estadounidense ya representa cerca del 13% de los ingresos consolidados del grupo, consolidando su rol como plataforma clave en el salto internacional del holding chileno.

La reestructuración, por tanto, no solo le otorga aire a la compañía frente a un pasivo exigente, sino que también fortalece la estrategia de posicionar a The Fresh Market como el buque insignia de Cencosud en el competitivo retail norteamericano.